Anteile
LU0099161993
Eine nachhaltige europäische Aktienstrategie auf der Basis starker Überzeugungen
- Eine rigorose Titelauswahl zusammen mit einer Bottom-up-Fundamentalanalyse bilden den Grundpfeiler des Anlageprozesses.
- Suche nach langfristigem Wachstum, basierend auf robusten Fundamentaldaten und starken Geschäftsmodellen.
- Ein sozial verantwortlicher Fonds mit dem Ziel, einen positiven Einfluss auf Gesellschaft und Umwelt zu nehmen.
Wichtige Dokumente
Asset Allocation
Aktien98,5 %
Andere
1,5 %
Letzte Aktualisierung: 30. Okt 2026.
Risikoindikator
1
2
3
4
5
6
7
Geringstes Risiko
Höchstes Risiko
Empfohlene Mindestanlagedauer
5 Jahre
Kumulierte Wertentwicklung seit Auflage
Kumulierte Wertentwicklung 10 Jahre
Kumulierte Wertentwicklung 5 Jahre
Kumulierte Wertentwicklung 3 Jahre
Kumulierte Wertentwicklung 12 Monate
+ 264,2 %
+ 117,3 %
+ 7,9 %
+ 29,3 %
+ 11,6 %
Bis 06/11/2026
Wertentwicklung im Kalenderjahr 2016Wertentwicklung im Kalenderjahr 2017Wertentwicklung im Kalenderjahr 2018Wertentwicklung im Kalenderjahr 2019Wertentwicklung im Kalenderjahr 2020Wertentwicklung im Kalenderjahr 2021Wertentwicklung im Kalenderjahr 2022Wertentwicklung im Kalenderjahr 2023Wertentwicklung im Kalenderjahr 2024Wertentwicklung im Kalenderjahr 2025
+ 5,1 %
+ 10,4 %
- 9,6 %
+ 34,8 %
+ 14,5 %
+ 21,7 %
- 21,1 %
+ 14,8 %
+ 11,3 %
- 0,9 %
Nettoinventarwert
€ 364,18
Verwaltetes Vermögen des Fonds
397 M €
Nettoaktienquote30/09/2026
97,3 %
SFDR-Klassifizierung
Artikel
9
Letzte Aktualisierung: 30. Okt 2026.
Letzte Aktualisierung: 6. Nov 2026.
Wertentwicklungen der Vergangenheit lassen keine Rückschlüsse auf zukünftige Wertverläufe zu. Wertentwicklung nach Gebühren (keine Berücksichtigung von Ausgabeaufschlägen die durch die Vertriebsstelle erhoben werden können) Der Fonds ist mit einem Kapitalverlustrisiko verbunden.
Bei den nicht währungsgesicherten Anteilen kann die Rendite aufgrund von Währungsschwankungen steigen oder fallen.
Die Offenlegungsverordnung (Sustainable Finance Disclosure Regulation - SFDR) 2019/2088. Die SFDR-Klassifizierung der Fonds kann sich im Laufe der Zeit ändern.
.png){kind=logo}
Die Strategie in Stichworten
Entdecken Sie die wichtigsten Merkmale und Vorteile des Fonds mit den Worten des Fondsmanagers.
Fondsmanagement-Team
![[Management Team] [Author] Denham Mark](https://carmignac.imgix.net/uploads/NextImage/0001/18/%5BManagement-Team%5D-Denham-Mark.png?auto=format%2Ccompress&fit=fill&w=3840)
Mark DENHAM
Head of Equities, Fund Manager
Frédéric JEANMAIRE
Fund Manager
Bei unserem Ansatz für europäische Aktien konzentrieren wir uns auf nachhaltige, qualitativ hochwertige Unternehmen, die eine hohe Rentabilität aufweisen, wobei wir die Reinvestition von Gewinnen gegenüber der Ausschüttung von Gewinnen bevorzugen, um das Unternehmen für die Zukunft zu stärken.
Mark DENHAM
Head of Equities, Fund Manager
Carmignac Portfolio Grande Europe Fondsperformance
Entdecken Sie die Performancegrafik des Fonds sowie den letzten Kommentar des Managements, um die Marktsituation vollständig zu verstehen und Einzelheiten über die Wertentwicklung des Fonds im Vergleich zu seinem Referenzindex zu erfahren.
Unsere monatlichen Kommentare
Letzte Aktualisierung: 30. Okt 2026.Fondsmanagement-Team
Mark DENHAM
Head of Equities, Fund Manager
Frédéric JEANMAIRE
Fund Manager
Kommentar zur Performance
- Der Fonds erzielte im Oktober eine positive absolute Performance und konnte auch seinen Referenzindex outperformen. Dabei war unsere Aktienselektion die hauptsächliche Performancequelle, unterstützt durch starke Quartalsergebnisse und unternehmensspezifische Nachrichten bei mehreren unserer wichtigsten Positionen.
- Genmab leistete den größten Beitrag, deren Kurs im Monatsverlauf um beeindruckende 62 % zulegte. Das Biotech-Unternehmen profitierte von einer Reihe positiver klinischer Ergebnisse bei Eierstock- und Kopf-Hals-Krebserkrankungen. Unsere Entscheidung, die Position im September und Anfang Oktober aufzustocken, zahlte sich aus: Genmab beendete den Monat als größte Position des Fonds.
- Zwei weitere wichtige Werte entwickelten sich ebenfalls stark. DSV (+20 %) meldete solide Ergebnisse für das dritte Quartal und bestätigte damit, dass die Integration von Schenker gut voranschreitet und der Konzern weiterhin auf Kurs ist, die erwarteten Kosteneinsparungen zu erzielen. Auch EssilorLuxottica (+27 %) übertraf die Erwartungen, gestützt durch eine starke Nachfrage im Kerngeschäft mit Brillen sowie ein rasantes Wachstum bei Smart-Brillen und Produkten zur Myopiekontrolle.
- Auch unsere Software-Titel, die als „KI-Verlierer“ galten, erholten sich kräftig: RELX (+20 %) und Experian (+21 %) profitierten von anhaltend solidem Wachstum und einer starken Nachfrage nach ihren Daten-, Analyse- und KI-gestützten Lösungen. Wir haben die starke Performance von RELX genutzt, um unsere Position zu reduzieren und Gewinne mitzunehmen.
- Auf der negativen Seite lagen KI-bezogene Titel, darunter ASML und Schneider Electric. Der Fonds ist in diesem Themenbereich jedoch im Marktvergleich nach wie vor untergewichtet, was die Gesamtauswirkungen begrenzt.
- Auch Adyen verzeichnete gegen Ende des Monats einen starken Kursrückgang, da das starke Wachstum im dritten Quartal von einem niedrigeren Rentabilitätsziel und Plänen zur Erhöhung der Investitionen überschattet wurde, was die Anleger enttäuschte.
Ausblick und Anlagestrategie
- Das Wachstum in Europa hat sich als widerstandsfähiger als erwartet erwiesen, insbesondere dank Deutschland, wo eine solide Binnennachfrage sowie höhere Ausgaben für Verteidigung, Infrastruktur und Energie für weitere Unterstützung sorgen dürften.
- Das Umfeld für europäische Aktien bleibt attraktiv. Das geringere Engagement Europas bei KI wird zunehmend zu einem Diversifizierungsvorteil, insbesondere da Anleger über die überlaufenen US-Technologiewerte hinausblicken und sich die Performance der Märkte breiter abzeichnet.
- Seit dem Eintritt von Frédéric Jeanmaire wurde das Portfolio umstrukturiert. Im Monatsverlauf haben wir mehrere Positionen vollständig abgewickelt, darunter Prysmian oder FlatexDEGIRO, wo zunehmender Wettbewerb durch neue Marktteilnehmer wie Revolut die Preissetzungsmacht unter Druck setzen könnte.
- Wir haben unser Engagement in ausgewählten Gesundheitswerten weiter ausgebaut, da wir hier sich verbessernde Fundamentaldaten und ein potenziell günstigeres Umfeld in den kommenden Monaten erwarten, insbesondere wenn sich die politische Unsicherheit in den USA im Zusammenhang mit den Zwischenwahlen legt.
- Einige unserer wichtigsten Positionen im Industriesektor wurden ausgebaut, darunter Epiroc, wo wir weiterhin attraktive langfristige Wachstumsaussichten sehen.
- Zudem haben wir Positionen in Glanbia, dem irischen Konzern für Ernährung und Inhaltsstoffe, sowie in Beiersdorf, dem Hautpflegespezialisten, aufgebaut, wo die jüngste Schwäche attraktivere Einstiegsmöglichkeiten in Unternehmen mit starken zugrunde liegenden Geschäftsmodellen bot.
Performanceübersicht
Letzte Aktualisierung: 6. Nov 2026.Wertentwicklungen der Vergangenheit lassen keine Rückschlüsse auf zukünftige Wertverläufe zu. Wertentwicklung nach Gebühren (keine Berücksichtigung von Ausgabeaufschlägen die durch die Vertriebsstelle erhoben werden können) Der Fonds ist mit einem Kapitalverlustrisiko verbunden.
Morningstar Rating™ : © YYYY Morningstar, Inc. Alle Rechte vorbehalten. Die hierin enthaltenen Informationen: sind für Morningstar und/oder ihre Inhalte-Anbieter urheberrechtlich geschützt; dürfen nicht vervielfältigt oder verbreitet werden; und deren Richtigkeit, Vollständigkeit oder Aktualität wird nicht garantiert. Weder Morningstar noch deren Inhalte-Anbieter sind verantwortlich für etwaige Schäden oder Verluste, die aus der Verwendung dieser Informationen entstehen.
Seit dem 01/01/2013 werden die Referenzindikatoren für Aktien inklusive reinvestierender Dividenden berechnet.
Bei den nicht währungsgesicherten Anteilen kann die Rendite aufgrund von Währungsschwankungen steigen oder fallen.
Quelle: Carmignac Stand 11/11/2026
Carmignac Portfolio Grande Europe : Überblick über das Portfolio
Im Folgenden finden Sie einen Überblick über die Zusammensetzung des Portfolios.
Regionen - Rentenanteil
Letzte Aktualisierung: 30. Okt 2026.| Europa | 100.0% |
Wochenübersicht aufrufen
Die wichtigsten Zahlen
Im Folgenden finden Sie die wichtigsten Kennzahlen des Fonds, die Ihnen Aufschluss über das Management und die Aktienpositionierung des Fonds geben.
Daten zur Exposition
Letzte Aktualisierung: 30. Sep 2026.Aktienanlagen Gewicht
97.3%
Nettoaktienquote97.3%
Anzahl der Emittenten Aktien
45
Active Share83.7%
Wochenübersicht aufrufen
Aktuelle Analysen
Auszeichnungen • 29. Oktober 2026 • Deutsch
Das Treffen: Frédéric Jeanmaire – Der zweite Blick auf Europa
3 Minute(n) Lesedauer
Strategie-Updates • 21. Oktober 2026 • Englisch
Carmignac Portfolio Grande Europe: Letter from the Fund Managers - Q3 2026
4 Minute(n) Lesedauer
Strategie-Updates • 15. Juli 2026 • Englisch
Carmignac Portfolio Grande Europe: Letter from the Fund Manager - Q2 2026
4 Minute(n) Lesedauer
Hat Ihnen die Fondsseite gefallen?
Die Bezugnahme auf bestimmte Werte oder Finanzinstrumente dient als Beispiel, um bestimmte Werte, die in den Portfolios der Carmignac-Fondspalette enthalten sind bzw. waren, vorzustellen. Hierdurch soll keine Werbung für eine Direktanlage in diesen Instrumenten gemacht werden, und es handelt sich nicht um eine Anlageberatung. Die Verwaltungsgesellschaft unterliegt nicht dem Verbot einer Durchführung von Transaktionen in diesen Instrumenten vor Veröffentlichung der Mitteilung. Die Portfolios der Carmignac-Fondspalette können ohne Vorankündigung geändert werden.
Der Verweis auf ein Ranking oder eine Auszeichnung ist keine Garantie für die zukünftigen Ergebnisse des OGAW oder des Managers.
Carmignac Portfolio ist ein Teilfonds der Carmignac Portfolio SICAV, einer Investmentgesellschaft luxemburgischen Rechts, die der OGAW-Richtlinie entspricht.
Die hier dargestellten Informationen stellen weder einen Vertragsbestandteil noch eine Anlageberatung dar. Die Wertentwicklung in der Vergangenheit lässt keine zuverlässigen Rückschlüsse auf die künftige Performance zu. Wertentwicklung nach Gebühren (keine Berücksichtigung von Ausgabeaufschlägen die durch die Vertriebsstelle erhoben werden können). Anleger können das gesamte investierte Kapital oder einen Teil davon verlieren, da OGAs keinen Kapitalschutz bieten. Der Zugriff auf die hier beschriebenen Produkte und Dienstleistungen kann auf manche Personen und Länder beschränkt sein. Die Besteuerung hängt von der persönlichen Situation jedes einzelnen Anlegers ab. Die Risiken, die Gebühren und der empfohlene Anlagehorizont sind aus den wesentliche Anlegerinformationen (KID - Key Information Documents) und den auf dieser Seite zur Verfügung stehenden Fondsprospekten ersichtlich. Die wesentlichen Anlegerinformationen sind dem Kunden vor der Zeichnung zu übergeben. Der Verweis auf ein Ranking oder eine Auszeichnung, ist keine Garantie für die zukünftigen Ergebnisse des OGAW oder des Managers.
Marktumfeld