Deelnemingsrechten
LU0992628858
Een strategie die focust op de selectie van Europese large – en midcapaandelen
- Een strikte aandelenscreening vormt in combinatie met een fundamentele bottom-up-analyse de hoeksteen van het beleggingsproces.
- Op zoek naar een langetermijngroei die gebaseerd is op sterke kerncijfers en bedrijfsmodellen.
- Risicobeheer maakt deel uit van het beleggingsproces: we monitoren het risico in realtime en optimaliseren onze portefeuille voortdurend.
Belangrijke documenten
Activaspreiding
Aandelen98,5 %
Andere
1,5 %
Op : 30 okt. 2026.
Aanbevolen Minimale Beleggingstermijn
5 jaar
SFDR-fondscategorieën
Artikel
9
Gecumuleerde Rendement sinds lancering
Gecumuleerde Rendement 10 jaarGecumuleerde Rendement 5 jaarGecumuleerde Rendement 3 jaar
Gecumuleerde Rendement 12 maanden
+ 150,5 %
+ 128,2 %
+ 11,4 %
+ 31,8 %
+ 12,3 %
T.E.M. 06/11/2026
Risico-Indicator
Rendement per Kalenderjaar 2016Rendement per Kalenderjaar 2017Rendement per Kalenderjaar 2018Rendement per Kalenderjaar 2019Rendement per Kalenderjaar 2020Rendement per Kalenderjaar 2021Rendement per Kalenderjaar 2022Rendement per Kalenderjaar 2023Rendement per Kalenderjaar 2024Rendement per Kalenderjaar 2025
+ 5,1 %
+ 11,0 %
- 9,6 %
+ 35,5 %
+ 14,4 %
+ 22,5 %
- 20,6 %
+ 15,5 %
+ 12,0 %
- 0,2 %
Netto Inventariswaarde
€ 250,53
Nettoactiva Onder beheer
397 M €
Op : 30 okt. 2026.
Op : 6 nov. 2026.
In het verleden behaalde resultaten zijn geen garantie voor de toekomst. De resultaten zijn netto na aftrek van kosten (inclusief mogelijke in rekening gebrachte instapkosten door de distributeur) . Het fonds houdt een risico op kapitaalverlies in.
Het rendement kan stijgen of dalen als gevolg van valutaschommelingen voor de aandelen die niet valutadekkend zijn.
De Sustainable Finance Disclosure Regulation (SFDR) 2019/2088. De SFDR-classificatie van de fondsen kan in de loop van de tijd veranderen.
Tot 31/12/2024 was de referentie-indicator van het fonds de Stoxx Europe 600 NR index. De resultaten worden gepresenteerd volgens de kettingmethode.
.png){kind=logo}
De strategie in een notendop
Ontdek de belangrijkste kenmerken en voordelen van het fonds in de woorden van de fondsbeheerder.
Fondsbeheerteam
![[Management Team] [Author] Denham Mark](https://carmignac.imgix.net/uploads/NextImage/0001/18/%5BManagement-Team%5D-Denham-Mark.png?auto=format%2Ccompress&fit=fill&w=3840)
Mark DENHAM
Head of Equities, Fund Manager
Frédéric JEANMAIRE
Fund Manager
In onze benadering van Europese aandelen richten wij ons op duurzame bedrijven van hoge kwaliteit die blijk geven van een hoge winstgevendheid en die winstherinvestering verkiezen boven winstuitkering om het bedrijf te laten groeien voor de toekomst.
Mark DENHAM
Head of Equities, Fund Manager
Carmignac Portfolio Grande Europe fondsresultaten
Bekijk de prestatiegrafiek van het fonds en het laatste commentaar van het management om de marktsituatie volledig te begrijpen en te ontdekken hoe de waarde van het fonds is veranderd ten opzichte van de benchmarkindex.
Beheerverslag
Op : 30 okt. 2026.Fondsbeheerteam
Mark DENHAM
Head of Equities, Fund Manager
Frédéric JEANMAIRE
Fund Manager
Rendement opmerkingen
- Het fonds sloot de maand af in de plus en presteerde aanzienlijk beter dan zijn referentie-index. De aandelenselectie was de belangrijkste motor achter het rendement, ondersteund door sterke kwartaalresultaten en bedrijfsspecifiek nieuws bij verschillende van onze belangrijkste overtuigingen.
- Genmab leverde de grootste bijdrage, met een indrukwekkende koersstijging van 62% gedurende de maand. Het biotechbedrijf profiteerde van een reeks positieve klinische resultaten bij eierstokkanker en hoofd-halskanker. Onze beslissing om de positie in september en begin oktober uit te breiden, wierp zijn vruchten af: Genmab sloot de maand af als de grootste positie in het fonds.
- Twee andere belangrijke overtuigingen hadden eveneens een sterk rendement. DSV (+20%) rapporteerde solide resultaten over het derde kwartaal, waarmee werd bevestigd dat de integratie van Schenker voorspoedig verloopt en dat de groep op koers blijft om de verwachte kostenbesparingen te realiseren. EssilorLuxottica (+27%) overtrof eveneens de verwachtingen, gesteund door een sterke vraag naar zijn kernactiviteit brillen en een snelle groei in de segmenten smartbrillen en producten voor de beheersing van bijziendheid.
- Ook onze softwarebedrijven die als ‘AI-verliezers’ werden beschouwd, veerden sterk op: RELX (+20%) en Experian (+21%) werden ondersteund door aanhoudende solide groei en een sterke vraag naar hun data-, analyse- en AI-aangedreven oplossingen. We hebben geprofiteerd van het sterke rendement van RELX om onze positie te verkleinen en wat winst te nemen.
- Aan de negatieve kant behoorden AI-gerelateerde aandelen tot de grootste negatieve factoren, waaronder ASML en Schneider Electric. Het fonds blijft echter ten opzichte van de markt ondervertegenwoordigd in dit thema, waardoor de totale impact beperkt blijft.
- Ook Adyen daalde tegen het einde van de maand scherp, omdat de sterke groei in het derde kwartaal werd overschaduwd door een lagere winstdoelstelling en plannen om de investeringen te verhogen, wat beleggers teleurstelde.
Vooruitzichten en investeringsstrategie
- De Europese groei is veerkrachtiger gebleken dan verwacht, met name dankzij Duitsland, waar een solide binnenlandse vraag en hogere uitgaven voor defensie, infrastructuur en energie voor verdere ondersteuning zouden moeten zorgen.
- De achtergrond blijft aantrekkelijk voor Europese aandelen. De geringere blootstelling van Europa aan het AI-thema vormt in toenemende mate een diversificatievoordeel, vooral nu beleggers verder kijken dan de overbevolkte Amerikaanse technologieaandelen en het rendement zich verbreedt.
- We blijven het Portfolio actief herzien na de komst van Frédéric Jeanmaire. In de loop van de maand hebben we verschillende posities volledig afgestoten, waaronder FlatexDEGIRO – waar toenemende concurrentie van nieuwkomers zoals Revolut druk zou kunnen uitoefenen op de prijszettingsmacht – en Prysmian.
- We hebben onze blootstelling aan geselecteerde bedrijven in de gezondheidszorg verder vergroot, waar we verbeterende fundamentele factoren zien en een potentieel gunstiger klimaat in de komende maanden, met name naarmate de onzekerheid over het Amerikaanse beleid rond de tussentijdse verkiezingen afneemt.
- We hebben ook enkele van onze belangrijkste overtuigingen voor de industriën versterkt, waaronder Epiroc, waar we nog steeds aantrekkelijke groeivooruitzichten op de lange termijn zien.
- Ten slotte hebben we posities ingenomen in Glanbia, de Ierse voedings- en ingrediëntengroep, en Beiersdorf, de specialist in huidverzorging, waar de recente zwakte aantrekkelijkere instapmomenten bood in bedrijven met sterke onderliggende franchises.
Rendementsgrafiek
Op : 6 nov. 2026.In het verleden behaalde resultaten zijn geen garantie voor de toekomst. De resultaten zijn netto na aftrek van kosten (inclusief mogelijke in rekening gebrachte instapkosten door de distributeur) . Het fonds houdt een risico op kapitaalverlies in.
Morningstar Rating™ : © Morningstar, Inc. Alle rechten voorbehouden. De informatie in dit document is eigendom van Morningstar en/of zijn informatie leveranciers, mag niet gekopieerd of verspreid worden en wordt niet gegarandeerd als zijnde exact, volledig of geschikt op dit moment. Morningstar noch zijn informatieleveranciers zijn verantwoordelijk voor eventuele schade of verliezen als gevolg van het gebruik van deze informatie.
Tot 31/12/2024 was de referentie-indicator van het fonds de Stoxx Europe 600 NR index. De resultaten worden gepresenteerd volgens de kettingmethode.
Sinds 01/01/2013 worden de aandelenindexen berekend met in achtneming van de herinvestering van de nettodividenden.
Het rendement kan stijgen of dalen als gevolg van valutaschommelingen voor de aandelen die niet valutadekkend zijn.
Bron: Carmignac op 12/11/2026
Carmignac Portfolio Grande Europe Overzicht portefeuille
Hieronder vind je een overzicht van de samenstelling van de portefeuille.
Verdeling per Geografische Zone
Op : 30 okt. 2026.| Europa | 100,0% |
Om de weekweergave te openen
Belangrijke cijfers
Hieronder vind je de kerncijfers van het fonds, die je een duidelijker beeld geven van het beheer en de aandelenpositionering van het fonds.
Blootstellingsgegevens
Op : 31 aug. 2023.Gewicht Aandelenbeleggingen
95,8%
Netto Aandelenblootstelling95,8%
Aantal Emittenten Aandelen
36
Active Share82,6%
Om de weekweergave te openen
Recente analyses
Strategie-update • 21 oktober 2026 • Engels
Carmignac Portfolio Grande Europe: Letter from the Fund Managers - Q3 2026
4 minuten leestijd
Strategie-update • 15 juli 2026 • Engels
Carmignac Portfolio Grande Europe: Letter from the Fund Manager - Q2 2026
4 minuten leestijd
Persbericht • 9 juni 2026 • Nederlands
Carmignac versterkt investeringsteam met top europese aandelenportfoliomanager
2 minuten leestijd
Heb je genoten van de fondspagina?
Tot 31/12/2024 was de referentie-indicator van het fonds de Stoxx Europe 600 NR index. De resultaten worden gepresenteerd volgens de kettingmethode.
Verwijzingen naar bepaalde waarden of financiële instrumenten zijn voorbeelden van beleggingen die in de portefeuilles van de fondsen van Carmignac aanwezig zijn of waren. Deze verwijzingen hebben niet tot doel om directe beleggingen in die instrumenten aan te moedigen en zijn geen beleggingsadvies. De Beheermaatschappij is niet onderworpen aan het verbod op het uitvoeren van transacties met deze instrumenten voorafgaand aan de verspreidingsdatum van de informatie. De portefeuilles van de fondsen van Carmignac kunnen op ieder moment worden gewijzigd.
Een verwijzing naar de rangschikking of prijs van deze ICB's of van de beheermaatschappij is geen indicatie voor hun toekomstige rangschikking of prijs.
Carmignac Portfolio is een subfonds van Carmignac Portfolio SICAV, een beleggingsmaatschappij naar Luxemburgs recht die voldoet aan de ICBE-richtlijn.
De hier verstrekte informatie is niet contractueel bindend en vormt geen beleggingsadvies. In het verleden behaalde resultaten vormen geen betrouwbare indicatie voor toekomstige resultaten. De resultaten zijn netto na aftrek van kosten (inclusief mogelijke in rekening gebrachte instapkosten door de distributeur). Beleggers kunnen hun inleg geheel of gedeeltelijk verliezen omdat de ICB’s geen kapitaalgarantie bieden. Voor bepaalde personen en in bepaalde landen kan de toegang tot de hier vermelde producten en diensten aan beperkingen onderworpen zijn. De fiscale behandeling is afhankelijk van de toestand van elke cliënt afzonderlijk. De risico's, de kosten en de aanbevolen beleggingsduur worden beschreven in het document met essentiële beleggersinformatie KID (key information document) en in het prospectus van de betreffende ICB’s, en zijn te vinden op deze website. De KID moet vóór inschrijving aan de belegger worden overhandigd. De verwijzing naar een positionering of prijs, is geen garantie voor de resultaten in de toekomst van de UCITS of de manager.
Marktomgeving