Aandelenstrategieën
Carmignac Portfolio Tech Solutions
Subfonds van een sicav naar luxemburgs rechtThematische fondsenArtikel 9Deelnemingsrechten
F EUR ACC • LU2809794576
Een fonds dat techbedrijven van over de hele wereld op de optimale koers brengt
- Beleg in bedrijven die innovatieve oplossingen aanbieden voor de mondiale veranderingen.
- Speel opportunistisch in op interessante trends op de wereldwijde waardeketen.
- Realiseer een positieve strategische impact op het milieu en de maatschappij, afgestemd op de Duurzameontwikkelingsdoelstellingen van de VN.
Belangrijke documenten
Activaspreiding
Aandelen94,9 %
Andere
5,1 %
Op : 30 sep. 2026.
Aanbevolen Minimale Beleggingstermijn
5 jaar
SFDR-fondscategorieën
Artikel
9
Gecumuleerde Rendement sinds lancering
Gecumuleerde Rendement 10 jaarGecumuleerde Rendement 5 jaarGecumuleerde Rendement 3 jaar
Gecumuleerde Rendement 12 maanden
+ 92,9 %
-
-
-
+ 43,3 %
T.E.M. 21/10/2026
Risico-Indicator
Rendement per Kalenderjaar 2016Rendement per Kalenderjaar 2017Rendement per Kalenderjaar 2018Rendement per Kalenderjaar 2019Rendement per Kalenderjaar 2020Rendement per Kalenderjaar 2021Rendement per Kalenderjaar 2022Rendement per Kalenderjaar 2023Rendement per Kalenderjaar 2024Rendement per Kalenderjaar 2025
-
-
-
-
-
-
-
-
+ 6,5 %
+ 29,4 %
Netto Inventariswaarde
€ 192,92
Nettoactiva Onder beheer
770 M €
Op : 30 sep. 2026.
Op : 21 okt. 2026.
In het verleden behaalde resultaten zijn geen garantie voor de toekomst. De resultaten zijn netto na aftrek van kosten (inclusief mogelijke in rekening gebrachte instapkosten door de distributeur) . Het fonds houdt een risico op kapitaalverlies in.
Het rendement kan stijgen of dalen als gevolg van valutaschommelingen voor de aandelen die niet valutadekkend zijn.
De Sustainable Finance Disclosure Regulation (SFDR) 2019/2088. De SFDR-classificatie van de fondsen kan in de loop van de tijd veranderen.
De strategie in een notendop
Ontdek de belangrijkste kenmerken en voordelen van het fonds in de woorden van de fondsbeheerder.
Fondsbeheerteam
Nu de technologiesector steeds sneller gaat, willen wij inspelen op de grote invloed ervan op de mondiale aandelenmarkten.
Carmignac Portfolio Tech Solutions fondsresultaten
Bekijk de prestatiegrafiek van het fonds en het laatste commentaar van het management om de marktsituatie volledig te begrijpen en te ontdekken hoe de waarde van het fonds is veranderd ten opzichte van de benchmarkindex.
Beheerverslag
Op : 30 sep. 2026.Fondsbeheerteam
Rendement opmerkingen
- Het fonds boekte in september een positief rendement, maar bleef niettemin achter bij zijn referentie-index.
- Celestica leverde de grootste bijdrage, gesteund door de aanhoudend sterke vraag van hyperscalers naar AI-computerapparatuur en apparatuur voor hogesnelheidsnetwerken. Nvidia en TSMC leverden eveneens een positieve bijdrage, net als diverse Taiwanese bedrijven in de AI-toeleveringsketen.
- De blootstelling aan Aziatische halfgeleiders was een andere belangrijke drijfveer, met name via SK Square en SK Hynix. Geheugenaandelen profiteerden van de aanhoudende kracht van HBM, waar het aanbod krap blijft nu hyperscalers hun AI-infrastructuur blijven uitbreiden. Ook Samsung Electronics leverde een positieve bijdrage.
- Aan de negatieve kant was Broadcom de grootste remmer. Ondanks sterke kwartaalresultaten en een omzetstijging van 221% op jaarbasis in AI-halfgeleiders daalde het aandeel nadat de omzetprognose voor het vierde kwartaal achterbleef bij de hoge marktverwachtingen. Ook Atlassian drukte op het rendement, temidden van aanhoudende volatiliteit bij softwarebedrijven, doordat beleggers de impact van AI op traditionele SaaS-bedrijfsmodellen heroverwogen.
- Het relatieve rendement bleef achter bij de referentie-indicator, voornamelijk als gevolg van aandelen die niet in het Portfolio waren opgenomen, waaronder AMD, Apple en Intel. AMD en Intel kenden een opmars dankzij sterkere verwachtingen voor de vraag naar AI-gerelateerde server-CPU’s, terwijl Apple profiteerde van de lancering van zijn nieuwe iPhone 18-serie.
Vooruitzichten en investeringsstrategie
- We blijven positief over de technologie-sector, maar matigen actief het risico van het Portfolio na het sterke rendement van AI-gerelateerde aandelen. We hebben enkele van onze posities met de hoogste bèta en de grootste omvang, waaronder Broadcom, afgebouwd om concentratie te beperken en flexibiliteit te behouden nu de spreiding binnen de sector toeneemt. We blijven voorzichtiger ten aanzien van bepaalde delen van het technologie-universum, met name hyperscalers, waar de waarderingen hoog blijven en het pad van omvangrijke AI-investeringen naar duurzame rendementen minder zeker is.
- Binnen de sectoren halfgeleiders en computertechnologie geven we steeds meer de voorkeur aan Nvidia boven Broadcom. Gezien de recente resultaten en het concurrentielandschap blijft de positie van Nvidia bijzonder aantrekkelijk. Broadcom blijft profiteren van op maat gemaakte versnellers en potentiële XPU-projecten, maar de concurrentie van de TPU’s van Google en andere interne oplossingen maakt de vooruitzichten complexer. Nvidia daarentegen beschikt over een sterk geïntegreerd hardware- en software-ecosysteem en biedt een aantrekkelijkere waardering in verhouding tot zijn groeiprofiel.
- We blijven de voorkeur geven aan hardware in de gehele AI-waardeketen. Naast geheugen, waar we onze blootstelling aan Zuid-Korea hebben vergroot via SK Hynix, SK Square en Samsung Electronics, behouden we een aanzienlijke blootstelling aan Taiwanese hardwareleveranciers en Japanse bedrijven in halfgeleiderapparatuur. Deze bedrijven bevinden zich nog steeds op cruciale knelpunten en zouden directer moeten profiteren van de investeringen van hyperscalers en de stijgende vraag naar rekencapaciteit.
- Op het gebied van software geven wij de voorkeur aan bedrijven met bedrijfskritische workflows, eigen data, hoge overstapkosten en een sterk distributienetwerk. Sommige van deze bedrijven zijn aanzienlijk in waarde gedaald door de vrees voor verstoring door AI, ondanks veerkrachtige grondbeginselen, wat ons ertoe heeft gebracht posities in te nemen in Autodesk, Synopsys, Bentley en Systems.
Rendementsgrafiek
Op : 21 okt. 2026.In het verleden behaalde resultaten zijn geen garantie voor de toekomst. De resultaten zijn netto na aftrek van kosten (inclusief mogelijke in rekening gebrachte instapkosten door de distributeur) . Het fonds houdt een risico op kapitaalverlies in.
Morningstar Rating™ : © Morningstar, Inc. Alle rechten voorbehouden. De informatie in dit document is eigendom van Morningstar en/of zijn informatie leveranciers, mag niet gekopieerd of verspreid worden en wordt niet gegarandeerd als zijnde exact, volledig of geschikt op dit moment. Morningstar noch zijn informatieleveranciers zijn verantwoordelijk voor eventuele schade of verliezen als gevolg van het gebruik van deze informatie.
Sinds 01/01/2013 worden de aandelenindexen berekend met in achtneming van de herinvestering van de nettodividenden.
Het rendement kan stijgen of dalen als gevolg van valutaschommelingen voor de aandelen die niet valutadekkend zijn.
Bron: Carmignac op 23/10/2026
Carmignac Portfolio Tech Solutions Overzicht portefeuille
Hieronder vind je een overzicht van de samenstelling van de portefeuille.
Verdeling per Geografische Zone
Op : 30 sep. 2026.| Noord-Amerika | 41,8% |
| Azië | 41,2% |
| Azië / Pacific | 10,4% |
| Europa | 6,0% |
| Midden-Oosten | 0,6% |
Om de weekweergave te openen
Belangrijke cijfers
Hieronder vind je de kerncijfers van het fonds, die je een duidelijker beeld geven van het beheer en de aandelenpositionering van het fonds.
Blootstellingsgegevens
Op : 30 sep. 2026.Gewicht Aandelenbeleggingen
94,9%
Netto Aandelenblootstelling84,1%
Aantal Emittenten Aandelen
52
Active Share63,5%
Om de weekweergave te openen
Recente analyses
Strategie-update • 9 oktober 2026 • Nederlands
AI-hardware: Vertraagt het? Niet zo snel.
6 minuten leestijd
Strategie-update • 21 juli 2026 • Engels
Carmignac Portfolio Tech Solutions: Letter from the Fund Manager - Q2 2026
3 minuten leestijd
Strategie-update • 17 juli 2026 • Nederlands
Redenen om de komende 5 jaar te investeren in de Carmignac Portfolio Tech-Oplossingen
5 minuten leestijd
Heb je genoten van de fondspagina?
In het verleden behaalde resultaten zijn geen garantie voor de toekomst. De resultaten zijn netto na aftrek van kosten (inclusief mogelijke in rekening gebrachte instapkosten door de distributeur) . Het fonds houdt een risico op kapitaalverlies in.
Verwijzingen naar bepaalde waarden of financiële instrumenten zijn voorbeelden van beleggingen die in de portefeuilles van de fondsen van Carmignac aanwezig zijn of waren. Deze verwijzingen hebben niet tot doel om directe beleggingen in die instrumenten aan te moedigen en zijn geen beleggingsadvies. De Beheermaatschappij is niet onderworpen aan het verbod op het uitvoeren van transacties met deze instrumenten voorafgaand aan de verspreidingsdatum van de informatie. De portefeuilles van de fondsen van Carmignac kunnen op ieder moment worden gewijzigd.
Een verwijzing naar de rangschikking of prijs van deze ICB's of van de beheermaatschappij is geen indicatie voor hun toekomstige rangschikking of prijs.
Carmignac Portfolio is een subfonds van Carmignac Portfolio SICAV, een beleggingsmaatschappij naar Luxemburgs recht die voldoet aan de ICBE-richtlijn.
De hier verstrekte informatie is niet contractueel bindend en vormt geen beleggingsadvies. In het verleden behaalde resultaten vormen geen betrouwbare indicatie voor toekomstige resultaten. De resultaten zijn netto na aftrek van kosten (inclusief mogelijke in rekening gebrachte instapkosten door de distributeur). Beleggers kunnen hun inleg geheel of gedeeltelijk verliezen omdat de ICB’s geen kapitaalgarantie bieden. Voor bepaalde personen en in bepaalde landen kan de toegang tot de hier vermelde producten en diensten aan beperkingen onderworpen zijn. De fiscale behandeling is afhankelijk van de toestand van elke cliënt afzonderlijk. De risico's, de kosten en de aanbevolen beleggingsduur worden beschreven in het document met essentiële beleggersinformatie KID (key information document) en in het prospectus van de betreffende ICB’s, en zijn te vinden op deze website. De KID moet vóór inschrijving aan de belegger worden overhandigd. De verwijzing naar een positionering of prijs, is geen garantie voor de resultaten in de toekomst van de UCITS of de manager.
Marktomgeving