Skip to mainSkip to footer
Private assets strategieën

Carmignac Private Evergreen

Deelnemingsrechten

LU2799473470

Private assets strategieënCarmignac Private Evergreen
Private assets strategieënCarmignac Private Evergreen
Deelnemingsrechten

LU2799473470

Overzicht

Kenmerken & Risico

Rendementen

Portfolio

Documenten

Prestatieoverzicht

Lees meer over historische prestaties, volatiliteit en alle prestatiemaatstaven waarmee u de prestaties van het fonds in het verleden kunt beoordelen.

Carmignac Private Evergreen fondsresultaten

Ontwikkeling van het fonds en het index (%) (basis 100 – na aftrekvan kosten)

Op : 12 jun. 2026.

Rendement per Kalenderjaar (in %)

Rendement per Kalenderjaar (in %)

Op : 29 mei 2026.
Carmignac Private Evergreen - I EUR ACC
Carmignac Private Evergreen I EUR ACC+3,7%+0,1%+2,2%+10,9%---
Gemiddelde van de categorie-------
In het verleden behaalde resultaten zijn geen garantie voor de toekomst. De resultaten zijn netto na aftrek van kosten (inclusief mogelijke in rekening gebrachte instapkosten door de distributeur) . Het fonds houdt een risico op kapitaalverlies in.
Morningstar Rating™ : © Morningstar, Inc. Alle rechten voorbehouden. De informatie in dit document is eigendom van Morningstar en/of zijn informatie leveranciers, mag niet gekopieerd of verspreid worden en wordt niet gegarandeerd als zijnde exact, volledig of geschikt op dit moment. Morningstar noch zijn informatieleveranciers zijn verantwoordelijk voor eventuele schade of verliezen als gevolg van het gebruik van deze informatie.
Het rendement kan stijgen of dalen als gevolg van valutaschommelingen voor de aandelen die niet valutadekkend zijn.
Bron: Carmignac op 29/05/2026.

Opmerkingen van het beleggingsteam

Lees hieronder de analyse van het beleggingsteam.

Carmignac Private Evergreen Maandcommentaar

Op : 29 mei 2026.
Het beleggingsteam

Edouard BOSCHER

Head of Private Equity

Megan Noelle CHEW

Portfolio Manager

Alexis DE CHEZELLES

Portfolio Manager

Marktomgeving

  • Transactievolume secundaire markt: De secundaire markt voor Private Assets blijft een van de meest veerkrachtige segmenten van de particuliere markten en laat een krachtige groei zien, met een recordtransactievolume van 225 miljard dollar in 2025, wat neerkomt op een groei van +40% ten opzichte van 2024, dat volgens Evercore zelf al een recordjaar was. Dit komt neer op een indrukwekkende samengestelde jaarlijkse groei van +20% sinds 2013. Zelfs na een recordjaar vertegenwoordigt de secundaire markt nog steeds slechts minder dan 3% van de totale Private Assets-markt (ongeveer 10 biljoen dollar aan beheerd vermogen, volgens Pitchbook), wat wijst op aanzienlijke ruimte voor verdere groei in de toekomst. Door private-equityfondsen geleide secundaire transacties blijven een belangrijke motor achter deze groei en vertegenwoordigen in 2025 53% van het transactievolume (tegenover 47% voor door huisartsen geleide praktijken).
  • Prijzen voor secundaire producten: De prijzen van door LP’s geleide secundaire transacties bleven aan de hoge kant, hoewel ze licht daalden tot gemiddeld 92 cent per dollar (tegenover (94 cent in 2024), aldus Jefferies, wat onderstreept dat het van cruciaal belang is om gedisciplineerd te werk te gaan en andere, niet-prijsgerelateerde voordelen te bieden, zoals snelheid en betrouwbaarheid bij de uitvoering en structurering van transacties, om concurrerend te blijven. Overnamestrategieën blijven goed voor het grootste deel van het door LP’s aangestuurde transactievolume, namelijk 70%.

Rendement opmerkingen

  • In mei 2026 liet de netto-inventariswaarde van Carmignac Private Evergreen (EUR I) een stabiel rendement zien van +0,1%, nadat de meeste intrinsieke waarden over het eerste kwartaal van de onderliggende portefeuilles waren ontvangen. Over het algemeen toonden de onderliggende fondsen veerkracht: Europese strategieën boekten lichte winsten (met name FSI I en Minerva), terwijl sommige Noord-Amerikaanse fondsen een lichte daling lieten zien, met name bij secundaire transacties zoals Michigan en Roland. Deze stabiliteit is opmerkelijk gezien de meer volatiele macro-economische en geopolitieke omstandigheden in het eerste kwartaal, waaronder marktcorrecties op de openbare markten en stijgende grondstofprijzen in maart. Het onderdeel voor directe mede-investeringen blijft uitstekend presteren, dankzij de solide operationele groei bij de bedrijven in de portefeuille. Ahead, een op de Amerikaanse markt gericht IT-adviesbureau, heeft een herwaardering ondergaan, als gevolg van de beter dan verwachte rendementen sinds begin 2025.
  • Onze portefeuille biedt momenteel blootstelling aan meer dan 1.000 bedrijven en is sterk gespreid over sectoren, regio’s en generaties, waarbij de nadruk nog steeds ligt op ontwikkelde markten en private-equity-overnames. Het liquide deel van de portefeuille ligt dicht bij de beoogde allocatie van circa 15% en wordt actief beheerd en belegd in een zorgvuldig samengestelde reeks vastrentende en kredietfondsen van Carmignac, zonder beheervergoeding, en heeft sinds de opstart van het fonds een jaarlijks nettorendement van meer dan 5,0% opgeleverd.

Vooruitzichten en investeringsstrategie

  • Beleggingsstrategie: Met de focus op secundaire transacties biedt Carmignac Private Evergreen een allesomvattende oplossing voor Private Assets voor beleggers die vanaf dag één een gediversifieerde positie willen opbouwen in hoogwaardige buy-outfondsen. Onze beoogde allocatie is onder meer gericht op secundaire investeringen via co-investeringen met aantrekkelijke voorwaarden, in combinatie met directe co-investeringen om alfa te genereren. In de loop van de looptijd van het fonds zal worden gekeken naar primaire investeringen. Secundaire transacties bieden een aantrekkelijk risico-rendementsprofiel, dankzij de mogelijkheid om kortingen en uitgestelde betalingen overeen te komen, en bieden tal van voordelen, zoals een verminderd J-curve-effect en een lager blind-pool-risico. Het betreft een beleggingscategorie die weinig correleert met zowel publieke als andere particuliere marktstrategieën, wat nogmaals aantoont dat publieke en particuliere strategieën elkaar binnen een portfolio aanvullen.
  • Vooruitzichten: Voor de toekomst wordt verwacht dat de overdracht van een belang in een fonds dat zich richt op financiële dienstverlening in juni zal plaatsvinden. De mogelijke beursgang van SpaceX (een van onze grootste activa) vormt een belangrijke katalysator. Tegelijkertijd bevinden twee door LP’s geleide secundaire transacties zich in een vergevorderd stadium van due diligence bij Clipway. De vooruitzichten voor wereldwijde secundaire private-equity-investeringen in 2026 blijven positief, dankzij een groeiend aanbod aan kansen dat wordt aangedreven door de vraag naar liquiditeit, het herschikken van portefeuilles en de wens om winsten te realiseren. Hoewel de prijzen concurrerend blijven, blijft de secundaire markt een kopersmarkt en biedt deze nog steeds aantrekkelijke instapmogelijkheden.

Prestaties scenario's

De weergegeven bedragen zijn inclusief alle kosten van het product zelf, maar omvatten mogelijk niet alle kosten die u betaalt aan uw adviseur of distributeur. In de bedragen is geen rekening gehouden met uw persoonlijke fiscale situatie, die eveneens van invloed kan zijn op hoeveel u terugkrijgt. Wat u bij dit product ontvangt, hangt af van de toekomstige marktprestaties. De marktontwikkelingen in de toekomst zijn onzeker en kunnen niet nauwkeurig worden voorspeld. Het ongunstige, het gematigde en het gunstige scenario zijn illustraties aan de hand van de slechtste, de gemiddelde en de beste prestaties van het product over de afgelopen tien jaar.
Deze tabel laat zien hoeveel geld u in 5 jaar terug zou kunnen krijgen in de verschillende scenario's als u € 10 000 inlegt.

Prestaties scenario's

Op : Mei 2026.
Scenarios
Als u uitstapt na 1 jaar
Als u uitstapt na 5 jaar
Stress
Wat u kunt terugkrijgen na kosten
Gemiddeld rendement per jaar
€ 7.130
−28,71%
€ 5.680
−10,70%
Ongunstig
Wat u kunt terugkrijgen na kosten
Gemiddeld rendement per jaar
€ 9.350
−6,47%
€ 14.360
+7,50%
Gematigd
Wat u kunt terugkrijgen na kosten
Gemiddeld rendement per jaar
€ 10.290
+2,85%
€ 17.770
+12,19%
Gunstig
Wat u kunt terugkrijgen na kosten
Gemiddeld rendement per jaar
€ 13.410
+34,15%
€ 20.030
+14,91%
Download als CSV-bestand
Het ongunstige scenario deed zich voor bij een belegging tussen 02/2025 en 05/2026.
Het gematigde scenario deed zich voor bij een belegging tussen 10/2016 en 10/2021.
Het gunstige scenario deed zich voor bij een belegging tussen 03/2020 en 03/2025.
Bron: Carmignac op 31 mei 2026.

Recente analyses

Strategie-update • 2 maart 2026 • Nederlands

Private Assets heroverwegen voor hedendaagse beleggers

Meer informatie
Persbericht • 24 februari 2026 • Nederlands

Carmignac versterkt aanbod op private markten met ELTIF

2 minuten leestijd
Meer informatie
Onze visie • 23 februari 2026 • Nederlands

Carmignac ELTIF Evergreen: Toegang tot private assets uitbreiden voor alle beleggers

2 minuten leestijd
Meer informatie
Alle analyses
Bekijk kenmerken en risico'sBekijk Portfolio
Carmignac Private Evergreen verwijst naar het compartiment Private Evergreen van de SICAV Carmignac S.A. SICAV - PART II UCI geregistreerd bij het RCS van Luxemburg onder het nummer B285278.
Verwijzingen naar bepaalde waarden of financiële instrumenten zijn voorbeelden van beleggingen die in de portefeuilles van de fondsen van Carmignac aanwezig zijn of waren. Deze verwijzingen hebben niet tot doel om directe beleggingen in die instrumenten aan te moedigen en zijn geen beleggingsadvies. De Beheermaatschappij is niet onderworpen aan het verbod op het uitvoeren van transacties met deze instrumenten voorafgaand aan de verspreidingsdatum van de informatie. De portefeuilles van de fondsen van Carmignac kunnen op ieder moment worden gewijzigd.
Een verwijzing naar de rangschikking of prijs van deze ICB's of van de beheermaatschappij is geen indicatie voor hun toekomstige rangschikking of prijs.
De hier verstrekte informatie is niet contractueel bindend en vormt geen beleggingsadvies. In het verleden behaalde resultaten vormen geen betrouwbare indicatie voor toekomstige resultaten. De resultaten zijn netto na aftrek van kosten (inclusief mogelijke in rekening gebrachte instapkosten door de distributeur). Beleggers kunnen hun inleg geheel of gedeeltelijk verliezen omdat de ICB’s geen kapitaalgarantie bieden. Voor bepaalde personen en in bepaalde landen kan de toegang tot de hier vermelde producten en diensten aan beperkingen onderworpen zijn. De fiscale behandeling is afhankelijk van de toestand van elke cliënt afzonderlijk. De risico's, de kosten en de aanbevolen beleggingsduur worden beschreven in het document met essentiële beleggersinformatie KID (key information document) en in het prospectus van de betreffende ICB’s, en zijn te vinden op deze website. De KID moet vóór inschrijving aan de belegger worden overhandigd. De verwijzing naar een positionering of prijs, is geen garantie voor de resultaten in de toekomst van de UCITS of de manager.