Privat Assets-Strategien
Carmignac Private Evergreen
Anteile
LU2799473470
Risikoindikator
6 / 7
Empfohlene Mindestanlagedauer
5 Jahre
Kumulierte Wertentwicklung seit Auflage
Kumulierte Wertentwicklung 10 Jahre
Kumulierte Wertentwicklung 5 Jahre
Kumulierte Wertentwicklung 3 Jahre
Kumulierte Wertentwicklung 12 Monate
Vom 15/05/2024
Bis 30/01/2026
+ 35.9 %
-
-
-
+ 7.9 %
Wertentwicklung im Kalenderjahr 2016Wertentwicklung im Kalenderjahr 2017Wertentwicklung im Kalenderjahr 2018Wertentwicklung im Kalenderjahr 2019Wertentwicklung im Kalenderjahr 2020Wertentwicklung im Kalenderjahr 2021Wertentwicklung im Kalenderjahr 2022Wertentwicklung im Kalenderjahr 2023Wertentwicklung im Kalenderjahr 2024Wertentwicklung im Kalenderjahr 2025
-
-
-
-
-
-
-
-
+ 25.4 %
+ 7.9 %
Nettoinventarwert
135.93 €
Verwaltetes Vermögen des Fonds
152 M €
SFDR-Klassifizierung
Artikel 8
ASSET ALLOCATION
In diesem Abschnitt wird die Aufteilung der Investitionen auf die verschiedenen Anlageklassen innerhalb der privaten Märkte, wie Sekundärinvestitionen, Primärinvestitionen und Direktinvestitionen, sowie der Anteil der liquiden Mittel (im Liquiditätsbereich gehalten) detailliert beschrieben.
Er bietet einen Überblick über die Zusammensetzung des Portfolios und kann jederzeit angepasst werden.
Er bietet einen Überblick über die Zusammensetzung des Portfolios und kann jederzeit angepasst werden.
STRATEGIE/SUB-ASSETKLASSEN (% des Nettovermögens)
Letzte Aktualisierung: 31. Dez 2025.- Secondaries Co-Investments
- 50.9 %
- Liquidität
- 36.3 %
- davon für identifizierte Verbindlichkeiten und Forderungen gebunden
- 18.4 %
- davon verfügbare Netto-Liquidität (nach identifizierten Verbindlichkeiten und Forderungen)
- 17.9 %
- Direct Co-Investments
- 10.4 %
- Primaries- & Secondaries- Zielfonds
- 2.4 %
Die größten Investitionsrisiken
Dieser Abschnitt bietet einen Überblick über die größten Beteiligungen des Fonds, einschließlich detaillierter Informationen zu den spezifischen Anlagearten und ihrer jeweiligen Gewichtung als Prozentsatz des Gesamtvermögens des Fonds.
TOP INVESTITIONEN (% des Nettovermögens)
Letzte Aktualisierung: 30. Jän 2026.| Project Michigan | 11.5% |
| Project Roland | 10.3% |
| Project Bernabeu | 10.1% |
| Project Archimed | 6.5% |
| Project Riva | 5.5% |
| FSI (IF) | 5.1% |
| Project Skyline | 3.4% |
| Project Nick | 3.2% |
| Clipway Secondary Fund 1 | 2.4% |
| Project Minerva | 2.2% |
| Apheon Special Opportunities Fund S.C.A SICAV-RAIF | 1.7% |
Insgesamt
61.8 %
Regionen - Rentenanteil
Die geografische Verteilung gibt Auskunft über die Länder oder Regionen, in denen der Fonds investiert ist, sowie über den prozentualen Anteil des Gesamtvermögens des Fonds, der in jedem Land/jeder Region engagiert ist. Zu verstehen, in welchen Ländern oder Regionen der Fonds engagiert ist, ermöglicht es, die geografische Diversifizierung und die damit verbundenen Chancen und Risiken zu bewerten. Es liefert Informationen sowohl über die Anlagestrategie des Fonds als auch über seine aktuelle Positionierung.
Regionen - Rentenanteil
Letzte Aktualisierung: 30. Sep 2025.| Europa | 48.8 % |
| Nordamerika | 47.5 % |
| Asien | 3.4 % |
| Andere Länder | 0.3 % |
| Total | 100.0 % |
Europa48.8 %
 Europa |
Wochenübersicht aufrufen
Sektoren
Die Sektorverteilung liefert Informationen über die verschiedenen Sektoren, in denen der Fonds investiert ist, sowie über den Prozentsatz des Gesamtvermögens des Fonds, der in jedem Sektor engagiert ist. Zu verstehen, in welchen Sektoren der Fonds engagiert ist, ermöglicht es, die Sektordiversifizierung und die damit verbundenen Chancen und Risiken zu bewerten. Es liefert Informationen sowohl über die Anlagestrategie des Fonds als auch über seine aktuelle Positionierung.
Vintage Breakdown
Der Jahrgang bezieht sich auf das Jahr, in dem Carmignac Private Evergreen in die zugrunde liegenden Unternehmen investiert hat, entweder direkt durch direkte Co-Investitionen oder indirekt durch Sekundärtransaktionen.
Vintage Breakdown
Letzte Aktualisierung: 30. Sep 2025.Kommentare das Fondsmanagementteam
Lesen Sie im Folgenden die Analyse das Fondsmanagementteam.
Carmignac Private Evergreen Monatskommentar
Letzte Aktualisierung: 30. Jän 2026.Das Fondsmanagementteam
Edouard BOSCHER
Head of Private Equity
Megan Noelle CHEW
Portfolio Manager
Alexis DE CHEZELLES
Portfolio Manager
Kommentar zur Performance
- Im Januar 2026 stieg der Nettoinventarwert des Carmignac Private Evergreen (EUR I) um +0,4%. Die positive Entwicklung war hauptsächlich auf die solide operative Leistung der zugrunde liegenden Unternehmen des Projekts Syracuse zurückzuführen, das von einem französischen Midcap-Manager verantwortet wird. Im Portfolio erfolgen weiterhin liquiditätsbeeinflussende Transaktionen. Die Ausschüttungen beliefen sich im Januar auf insgesamt 0,7 Mio. EUR.
- Im gesamten Jahr 2025 erzielte Carmignac Private Evergreen EUR I eine Performance von +7,9 %. Alle Strategien unseres Portfolios leisteten einen positiven Beitrag, wobei die Liquiditätsgenerierung die Erwartungen übertraf und unsere Evergreen-Struktur stark unterstützte. Die hohe Selektivität des gemeinsam mit unserem strategischen Partner Clipway zusammengestellten Portfolios hat zu einer starken Performance geführt, die umso positiver zu bewerten ist, als sie in einem weltweit schwierigen Umfeld für Private Equity erzielt wurde, das durch langsamere Exits, ein zurückhaltendes M&A-Umfeld sowie einen Rückgang der Bewertungen gekennzeichnet war. Die starke Abwertung des US-Dollars (in Höhe von -12 % gegenüber dem Euro im Jahr 2025 wirkte sich ebenfalls negativ auf die in Euro ausgewiesenen globalen PE-Fonds aus, da ca. 60 % der PE-Aktivitäten finden in den USA statt. Dennoch ist es uns seit unserer Gründung gelungen, ein widerstandsfähiges, diversifiziertes und hochwertiges Private Equity-Portfolio von Grund auf aufzubauen.
- Aktuell umfasst unser Portfolio mehr als 850 Unternehmen in 11 Anlagen und ist stark diversifiziert über verschiedene Sektoren, Regionen und Jahrgänge hinweg, wobei der Schwerpunkt weiterhin auf entwickelten Märkten und Private-Equity-Buyouts liegt. Die Liquidität des Portfolios liegt in der Nähe der Zielallokation von ca. 15%, wird durch aktive Verwaltung gesteuert und investiert gebührenfrei in eine ausgewählte Palette von Carmignacs Renten- und Credit-Fonds. Seit Auflegung des Fonds hat er eine annualisierte Nettorendite von mehr als 5,0 % erzielt.
Ausblick und Anlagestrategie
- Anlagestrategie: 'Mit seinem Fokus auf Sekundärmärkte ermöglicht es Carmignac Private Evergreen, eine Private-Equity-Lösung aus einer Hand für Anleger anzubieten, die vom ersten Tag an ein diversifiziertes Engagement in hochwertigen Buyout-Unternehmen aufbauen möchten. Unsere Zielallokation umfasst einen Schwerpunkt auf Sekundärmarktinvestitionen durch Co-Investments mit attraktiven Konditionen, kombiniert mit direkten Co-Investments zur Alpha-Generierung. Primärinvestitionen werden zu einem späteren Zeitpunkt im Lebenszyklus des Fonds in Betracht gezogen. Sekundärmarktprodukte bieten ein attraktives Risiko-Rendite-Profil, da sie die Möglichkeit bieten, Rabatte und Zahlungsaufschübe auszuhandeln, und zahlreiche Vorteile wie einen reduzierten J-Kurven-Effekt und ein geringeres Blind-Pool-Risiko bieten. Es handelt sich um eine Anlageklasse mit geringer Korrelation sowohl zu öffentlichen als auch zu anderen privaten Marktstrategien, was die Komplementarität von öffentlichen und privaten Strategien innerhalb eines Anlageportfolio unterstreicht.
- Ausblick: Wir gehen davon aus, dass wir den verbleibenden Teil des Projekts Langley, eine von LP geleitete Sekundärplatzierung eines stark diversifizierten Portfolios aus 33 Fonds und über 350 zugrunde liegenden Unternehmen mit attraktiver Strukturierung und attraktivem Abschlag im ersten Quartal 2026 abschließen werden. Wir sehen viele attraktive Sekundär- und Direkt-Co-Investments, insbesondere im Mittelstandssegment. Die Aussichten für globale Private Equity-Sekundärinvestitionen im Jahr 2026 bleiben positiv, gestützt durch ein wachsendes Angebot an Möglichkeiten, das durch die Nachfrage nach Liquidität, die Neugewichtung von Portfolios und den Wunsch nach Gewinnrealisierung angetrieben wird. Während die Preise weiterhin wettbewerbsfähig sind, bleibt der Sekundärmarkt ein Käufermarkt und bietet weiterhin attraktive Einstiegsmöglichkeiten. Selektivität und diszipliniertes Underwriting werden auch weiterhin entscheidend sein, um robuste Renditen zu erzielen.
Aktuelle Analysen
Strategie-Updates • 8. Dezember 2025 • Deutsch
Europas Zeit, im Bereich Private Equity zu glänzen
2 Minute(n) Lesedauer
Strategie-Updates • 19. November 2025 • Deutsch
Carmignac Private Evergreen: Zugang zur nächsten Generation Private Equity
Strategie-Updates • 9. Oktober 2025 • Deutsch
Evergreen & Secondaries: Wenn Flexibilität auf Liquidität trifft
3 Minute(n) Lesedauer
Hat Ihnen die Fondsseite gefallen?
Carmignac Private Evergreen bezeichnet den Teilfonds Private Evergreen der SICAV Carmignac S.A. SICAV – PART II UCI, die im RCS Luxemburg unter der Nummer B285278 eingetragen ist.
Die Bezugnahme auf bestimmte Werte oder Finanzinstrumente dient als Beispiel, um bestimmte Werte, die in den Portfolios der Carmignac-Fondspalette enthalten sind bzw. waren, vorzustellen. Hierdurch soll keine Werbung für eine Direktanlage in diesen Instrumenten gemacht werden, und es handelt sich nicht um eine Anlageberatung. Die Verwaltungsgesellschaft unterliegt nicht dem Verbot einer Durchführung von Transaktionen in diesen Instrumenten vor Veröffentlichung der Mitteilung. Die Portfolios der Carmignac-Fondspalette können ohne Vorankündigung geändert werden.
Der Verweis auf ein Ranking oder eine Auszeichnung ist keine Garantie für die zukünftigen Ergebnisse des OGAW oder des Managers.
Die hier dargestellten Informationen stellen weder einen Vertragsbestandteil noch eine Anlageberatung dar. Die Wertentwicklung in der Vergangenheit lässt keine zuverlässigen Rückschlüsse auf die künftige Performance zu. Wertentwicklung nach Gebühren (keine Berücksichtigung von Ausgabeaufschlägen die durch die Vertriebsstelle erhoben werden können). Anleger können das gesamte investierte Kapital oder einen Teil davon verlieren, da OGAs keinen Kapitalschutz bieten. Der Zugriff auf die hier beschriebenen Produkte und Dienstleistungen kann auf manche Personen und Länder beschränkt sein. Die Besteuerung hängt von der persönlichen Situation jedes einzelnen Anlegers ab. Die Risiken, die Gebühren und der empfohlene Anlagehorizont sind aus den wesentliche Anlegerinformationen (KID - Key Information Documents) und den auf dieser Seite zur Verfügung stehenden Fondsprospekten ersichtlich. Die wesentlichen Anlegerinformationen sind dem Kunden vor der Zeichnung zu übergeben. Der Verweis auf ein Ranking oder eine Auszeichnung, ist keine Garantie für die zukünftigen Ergebnisse des OGAW oder des Managers.
Marktumfeld