Deelnemingsrechten
F EUR Acc • LU0992625839
Een Fonds gericht op een veranderende wereld
- Een onbeperkte benadering in termen van sectoren, regio's of beleggingsstijl.
- Aandelen selecteren op basis van bedrijven die uitblinken, ondergewaardeerd zijn en een langetermijnpotentieel hebben.
- Focus op seculair groeiprofiel gedreven door innovatie, technologie en een uniek verkoopvoorstel.
Belangrijke documenten
Activaspreiding
Aandelen98 %
Andere
2 %
Op : 29 aug. 2025.
Aanbevolen Minimale Beleggingstermijn
5 jaar
SFDR-fondscategorieën
Artikel
8
Gecumuleerde Rendement sinds lancering
Gecumuleerde Rendement 10 jaarGecumuleerde Rendement 5 jaarGecumuleerde Rendement 3 jaar
Gecumuleerde Rendement 12 maanden
+ 168.2 %
+ 141.7 %
+ 72.1 %
+ 70.4 %
+ 17.7 %
T.E.M. 26/09/2025
Risico-Indicator
Rendement per Kalenderjaar 2015Rendement per Kalenderjaar 2016Rendement per Kalenderjaar 2017Rendement per Kalenderjaar 2018Rendement per Kalenderjaar 2019Rendement per Kalenderjaar 2020Rendement per Kalenderjaar 2021Rendement per Kalenderjaar 2022Rendement per Kalenderjaar 2023Rendement per Kalenderjaar 2024
+ 1.5 %
+ 2.8 %
+ 5.4 %
- 13.5 %
+ 25.8 %
+ 35.3 %
+ 5.2 %
- 17.4 %
+ 20.2 %
+ 26.2 %
Netto Inventariswaarde
268.22 €
Nettoactiva Onder beheer
253 M €
Op : 29 aug. 2025.
Op : 26 sep. 2025.
Carmignac Portfolio Investissement fondsresultaten
Bekijk de prestatiegrafiek van het fonds en het laatste commentaar van het management om de marktsituatie volledig te begrijpen en te ontdekken hoe de waarde van het fonds is veranderd ten opzichte van de benchmarkindex.
Beheerverslag
Op : 29 aug. 2025.Fondsbeheerteam
Rendement opmerkingen
- In augustus boekte onze strategie een licht negatief rendement, terwijl de referentie-indicator een bescheiden winst noteerde.
- Onze portefeuille van technologieaandelen die verband houden met kunstmatige intelligentie (TSMC, Nvidia, SK Hynix) drukte de prestaties van het fonds na een uitstekende start van het jaar.
- Alphabet bleek de belangrijkste positieve bijdrage te leveren, ondersteund door zeer sterke resultaten over het tweede kwartaal van 2025, die zowel te danken waren aan de versnelde integratie van AI in al zijn activiteiten als aan de aanhoudende groei van zijn cloudsegment.
- Daarentegen hadden onze selectie van financiële aandelen (Tradeweb, ICE) en onze posities in de gezondheidszorg (Vertex, Lantheus, McKesson) een negatief effect op de prestaties, ondanks het bescheiden herstel van Novo Nordisk.
Vooruitzichten en investeringsstrategie
- De risico-omgeving blijft gunstig: soepele financiële omstandigheden, sterke terugkoopactiviteiten, afnemende tariefrisico's en retailstromen
- Vooruitzichten voor AI-investeringen: de investeringen van hyperscalers zullen naar verwachting met +49% stijgen in 2025 en met +18% in 2026, wat een sterke marktimpuls zal geven.
- Waarderingen: historisch hoge niveaus geven aanleiding tot bezorgdheid over marktoverspanning en vergroten de kwetsbaarheid voor hogere (reële) rendementen.
- Onze belangrijkste beleggingsthema's zijn de volgende:
Kunstmatige intelligentie: De vraag van hyperscalers en overheden neemt toe aan het begin van de innovatiecyclus, terwijl het aanbod beperkt blijft. Onze blootstelling is gediversifieerd over elektronica en halfgeleiders en AI-toepassingen in Azië en de VS.
Industrie: we richten ons op bedrijven die profiteren van structurele thema's zoals elektrificatie, herindustrialisatie en lucht- en ruimtevaart, met een voorkeur voor Europese blootstelling, ondersteund door Duitse fiscale stimuleringsmaatregelen.
Financiële instellingen: We verhogen onze allocatie aan kwaliteitsnamen (S&P Global, Mastercard, Tradeweb) en handhaven tegelijkertijd een selectieve blootstelling aan banken in opkomende markten (Kotak Mahindra, Itaú Unibanco, Banorte).
Rendementsgrafiek
Op : 26 sep. 2025.Bron: Carmignac op 29/09/2025
Carmignac Portfolio Investissement Overzicht portefeuille
Hieronder vind je een overzicht van de samenstelling van de portefeuille.
Verdeling per Geografische Zone
Op : 29 aug. 2025.| Noord-Amerika | 59.8 % |
| Azië | 23.1 % |
| Europa | 13.2 % |
| Latijns-Amerika | 2.7 % |
| Azië / Pacific | 0.9 % |
| Oost-Europa | 0.3 % |
Om de weekweergave te openen
Belangrijke cijfers
Hieronder vind je de kerncijfers van het fonds, die je een duidelijker beeld geven van het beheer en de aandelenpositionering van het fonds.
Blootstellingsgegevens
Op : 29 aug. 2025.Gewicht Aandelenbeleggingen
98.0 %
Netto Aandelenblootstelling97.1 %
Aantal Emittenten Aandelen
83
Active Share77.6 %
Om de weekweergave te openen
De strategie in een notendop
Ontdek de belangrijkste kenmerken en voordelen van het fonds in de woorden van de fondsbeheerder.
Fondsbeheerteam
Sinds de oprichting in 1989 door Edouard Carmignac is onze Investissement-strategie erop gericht langetermijntrends in een veranderende wereld te identificeren en kansen op de wereldwijde aandelenmarkt te grijpen.
Recente analyses
![[Background image] [CI] Blue sky and buildings](https://carmignac.imgix.net/uploads/NextImage/0001/05/CI_WEB.jpg?auto=format%2Ccompress&fit=fill&w=3840)
Wereldwijde aandelen • 15 juli 2025 • Nederlands
Carmignac Investissement: Brief van de Fondsbeheerder - Q2 2025
3 minuten leestijd
Wereldwijde aandelen • 14 april 2025 • Nederlands
Carmignac Investissement: Brief van de Fondsbeheerder
3 minuten leestijd
Heb je genoten van de fondspagina?
Marktomgeving