Um estudo mundial revelou que 82% das sociedades gestoras inquiridas utilizam dados ambientais, sociais e de governação (ESG) no seu processo de investimento, principalmente para efeitos de desempenho ou por exigência dos seus clientes1.
Na Carmignac, estamos convencidos de que a integração da análise ESG no nosso processo de investimento permite obter um desempenho superior a longo prazo. De igual modo, garantimos que as nossas ações contribuem de forma positiva para o ambiente e para a sociedade. Esta filosofia manifesta-se sobretudo no nosso fundo Carmignac Portfolio Grandchildren.
Tendências a longo prazo que afetam o mundo de amanhã
Há já vários anos que as preocupações relacionadas com as questões ESG se estão a tornar cada vez mais importantes para o público geral e para os investidores. Os efeitos adversos dos nossos estilos de vida para o ambiente (as alterações climáticas, o esgotamento dos recursos naturais, a poluição e o declínio da biodiversidade) têm sido evidentes. Nos mercados financeiros, estas questões também podem afetar a avaliação dos ativos. Com efeito, o respeito pelos direitos humanos, as condições de trabalho e a pegada de carbono podem influenciar a atividade, a reputação e até mesmo a avaliação de uma empresa.
Enquanto investidores de longo prazo, visamos identificar as tendências suscetíveis de influenciar o mundo de amanhã. Na nossa opinião, são quatro as principais tendências que parecem destacar-se:
Saúde
Energias renováveis
Industrialização sustentável
Cidades e comunidades sustentáveis
Tentamos dar resposta a estas problemáticas através do nosso fundo Carmignac Portfolio Grandchildren.
Carmignac Portfolio Grandchildren: uma solução para os principais desafios atuais e futuros
O Carmignac Portfolio Grandchildren visa ajudar os aforradores e os investidores a construir e preservar um capital sustentável para as gerações futuras.
A fim de realizar este objetivo de transmissão, o Fundo integra plenamente uma abordagem extrafinanceira no seu processo de investimento. Tal reflete-se na definição do universo de investimento, que exclui as empresas do setor da energia, incluindo o carvão, o petróleo e o gás. De igual modo, aplicamos exclusões éticas através da proibição de armas controversas, armas convencionais, tabaco, entretenimento para adultos, jogos de azar e álcool. Adicionalmente, excluímos as empresas com uma notação ESG CCC segundo o MSCI.
O Carmignac Portfolio Grandchildren visa também uma proporção de 100% de investimentos sustentáveis, privilegiando principalmente as empresas alinhadas com os Objetivos de Desenvolvimento Sustentável (ODS) das Nações Unidas. De facto, os produtos e os serviços oferecidos pelas empresas podem afetar a sociedade e o ambiente, podendo os ODS ser utilizados como orientação para ajudar os investidores a compreender de que forma os seus investimentos podem criar externalidades positivas e significativas.
Um objetivo sustentável alinhado com os objetivos de desenvolvimento sustentável das Nações Unidas
No Carmignac Portfolio Grandchildren, procuramos investir nos ODS que consideramos responderem às principais tendências identificadas:
Saúde de qualidade
Energias renováveis e acessíveis
Indústria, inovação e infraestruturas
Cidades e comunidades sustentáveis
Num contexto em que a saúde se tornou numa questão fundamental devido ao crescimento e ao envelhecimento da população, o Carmignac Portfolio Grandchildren investe em empresas do setor empenhadas em inovar no desenvolvimento de soluções de saúde acessíveis a todos (por exemplo, a Novo Nordisk).
A transição para as energias renováveis e a sua acessibilidade são essenciais para fazer face às alterações climáticas. É por este motivo que nos concentramos nas empresas que ajudam a combater o aquecimento global.
Ainda estamos num período de forte expansão industrial, mas verificamos um aumento da necessidade de soluções destinadas ao crescimento e aos desafios ambientais. Consequentemente, o Carmignac Portfolio Grandchildren investe em empresas com capacidade de inovação para reduzir a sua própria pegada de carbono, bem como a do seu setor e de outras indústrias.
Kingspan: construir um futuro melhor graças a edifícios sustentáveis
A população urbana está em constante crescimento. Em 2007, mais de 50% da população mundial estava concentrada em cidades. Em 2030, esta percentagem deverá atingir 60% e, em 2050, 70%2. Assim, as cidades devem ser capazes de se adaptar a esta afluência de população e de satisfazer as necessidades dos habitantes, ao mesmo tempo que desenvolvem espaços urbanos sustentáveis e que respeitam o ambiente.
A Kingspan é uma empresa irlandesa do setor industrial, especializada em problemáticas de isolamento de edifícios. Está empenhada na concretização dos objetivos de emissões líquidas nulas, privilegiando o bem-estar das pessoas e do planeta. Em particular, a empresa concentra-se na procura de soluções que permitam aos proprietários de edifícios reduzir o seu consumo de recursos. Tal inclui o tratamento e gestão das águas residuais, a utilização de iluminação natural e a melhoria do isolamento.
Esta abordagem permite à Kingspan dar resposta às diversas problemáticas associadas às necessidades das cidades e comunidades sustentáveis face a um aumento exponencial da urbanização.
O Carmignac Portfolio Grandchildren compromete-se a responder aos desafios impostos pelas principais tendências que definirão o mundo de amanhã, concentrando-se nos ODS cuidadosamente selecionados, mantendo simultaneamente uma pegada de carbono reduzida. Ao adotar uma abordagem extrafinanceira, o Fundo ajuda os investidores e os aforradores a construir e preservar um capital sustentável. Esta abordagem permite que o Fundo seja classificado como artigo 9.º em conformidade com o regulamento SFDR, refletindo o seu objetivo de contribuir positivamente para o ambiente e a sociedade e de transmitir um mundo sustentável às gerações futuras.
1Why and How Investors use ESG information: Evidence from a Global Survey by Amel-Zadeh and George Serafeim; Financial Analysis Journal (2018).
2Fonte: Nações Unidas, 2023.
Carmignac Portfolio Grandchildren
Carmignac Portfolio Grandchildren A EUR Acc
- Horizonte de investimento mínimo recomendado
- 5 anos
- Escala de Risco*
- 4/7
- Classificação SFDR**
- Artigo 9
*Escala de Risco do KID (documentos de informação fundamental). O risco 1 não significa um investimento isento de risco. Este indicador pode variar ao longo do tempo. **Regulamento SFDR (Sustainable Finance Disclosure Regulation) 2019/2088. A classificação SFDR dos Fundos pode evoluir ao longo do tempo.
Principais riscos do fundo
volumes de negociação de ações ou capitalização bolsista.
Desempenho
| Carmignac Portfolio Grandchildren | +9,1 | −5,1 | +21,9 | +23,0 | −24,2 | +28,4 | +20,3 | +15,5 |
| Indicador de Referência | +16,7 | +6,8 | +26,6 | +19,6 | −12,8 | +31,1 | +6,3 | +15,5 |
| Carmignac Portfolio Grandchildren | +11,1% | +3,8% | +10,5% |
| Indicador de Referência | +20,1% | +11,3% | +14,0% |
Fonte: Carmignac em 30 de out de 2026.
Data do primeiro VPL : 31/05/2019.
O desempenho passado não é necessariamente um indicador do desempenho futuro. Os desempenhos são líquidos de comissões (excluindo eventuais comissões de subscrição cobradas pelo distribuidor). O Fundo apresenta um risco de perda do capital.
O retorno pode aumentar ou diminuir em resultado de flutuações cambiais, para as acções que não estão cobertas por divisas.
Indicador de Referência: MSCI World NR index